С развитием электронной торговли на финансовых рынках список наиболее популярных, вызывающих ажиотажный интерес активов постоянно изменяется. Позавчера на пике спроса у инвесторов была валюта, вчера – IT-сектор, сегодня все только и говорят о биткойне. Еще недавно вкладывали в Китай, сегодня – в блокчейн.

Однако согласно оценке Deutsche Bank самым доходным активом десятилетия 2007-2017 с общей прибылью 106% стал индекс широкого рынка S&P 500: то есть привычные, не вызывающие особого ажиотажа американские акции. И если вы посмотрите на данные по вложениям богатейших людей мира, то тоже встретите там мало экзотики и «модных» активов. Ядром прибыльного инвестиционного портфеля остаются акции производственных, высокотехнологичных, финансовых компаний.

 

Что такое прибыльные акции?

Сразу оговоримся, что «прибыльными» акциями в данном контексте будем назвать не самые дивидендные, как можно было бы предположить, а самые эффективные с рыночных позиций ценные бумаги. Дивиденды выплачиваются нерегулярно, инвестор не может влиять на размер прибыли, полученной таким образом. В то время как, совершая сделки по купле-продаже тех же бумаг или производных финансовых инструментов, в основе которых они лежат, инвестор способен напрямую влиять на размер своего дохода – с помощью собственной компетентности, грамотно проведенного анализа, верно выбранного времени для заключения сделки, предпринятых шагов по хеджированию рисков и т.п. То есть инвестор, работающий на рынке, остается активным звеном, а инвестор, рассчитывающий только на дивиденды, – абсолютно пассивен и зависим.  

Второй важный момент – размер прибыли. Многих, наверное, удивит тот факт, что по статистике авторитетного банка самый доходный актив принес чуть больше 100% прибыли за все 10 лет, хотя активы финансовых рынков, нефть например, постоянно совершают огромные скачки в стоимости: на 50% за один год или даже за несколько месяцев. Однако никакого несоответствия тут нет. Скачкообразные движения вверх обычно сменяются скачкообразными же движениями вниз, что в применении к долгосрочным инвестициям нивелирует огромные проценты падения и роста. Так, в течение 2016 года нефть подорожала почти в два раза: с 28 до 56 долларов за баррель. Однако всего за полгода с середины 2014 до начала 2015 года энергоноситель почти в два раза подешевел. Поэтому средний процент дохода или потерь за несколько лет по данному инструменту получится вовсе не ошеломительным.

При этом, для инвесторов, которые не просто «купили и держали» в течение этих 10 лет, а активно управляли своим инвестиционным портфелем, личная статистика прибыли будет совсем другой – при условии грамотного анализа рынка и своевременного открытия сделок они имели возможность суммировать проценты падения и роста.

 

Инвестиции миллиардеров

Для примера возьмем 10 наиболее весомых вложений Berkshire Hathaway за 3 последних завершенных финансовых года.

2015 год (данные на 3 квартал): 

  1. Wells Fargo (банковская и страховая группа)
  2. Kraft Heinz
  3. Coca Cola
  4. IBM
  5. American Express
  6. Phillips 66
  7. Procter&Gamble
  8. Wal-Mart
  9. U.S. Bancorp (банковская группа)
  10. DaVita Health Care (медицинская компания)

2016 год (данные на 3 квартал): 

  1. Kraft Heinz
  2. Wells Fargo (банковская и страховая группа)
  3. Coca Cola
  4. IBM
  5. American Express
  6. Phillips 66
  7. U.S. Bancorp (банковская группа)
  8. Moody’s
  9. Charter Communications (телекоммуникации)
  10. DaVita Health Care (медицинская компания)

2017 год (данные на 3 квартал): 

  1. Wells Fargo (банковская и страховая группа)
  2. Kraft Heinz
  3. Apple
  4. Coca Cola
  5. Bank of America
  6. American Express
  7. Phillips 66
  8. IBM
  9. U.S. Bancorp (банковская группа)
  10. Moody’s

Как видим, Уоррен Баффет остался верен себе – вкладывал деньги только в работающий, понятный, реальный бизнес и не спешил расставаться с надежными акциями: несмотря на некоторое увеличение или уменьшение объема вложений, сделанное в соответствии с конкретной рыночной ситуации, многие наименования находятся в ТОП 10 инвестиций Berkshire Hathaway даже не 3, а 23 года подряд. И именно этот, достаточно осторожный подход сделал Баффета легендой инвестирования.

Так что прежде, чем планировать инвестиции, прежде чем бросаться на активы, которые у всех на слуху, рассмотрите и традиционные, надежные и «спокойные» инструменты. Они в итоге оказываются достаточно привлекательны, а их включение в инвестиционный портфель помогает сбалансировать риски работы с высоковолатильными активами и сделать вашу деятельность на рынке более эффективной.

 

 

Bolmax Managment. All Rights Reserved.

 
  • ЗАДАТЬ ВОПРОС
    Заполните пожалуйста все необходимые поля